Vous rejoignez notre équipe Market and Counterparty Risk au sein du département Département Enterprise Risk Management, qui recherche un Analyste Machine Learning Risque de Marché, pour un stage de 6 mois à partir de Avril 2024.

Au sein du Département Enterprise Risk Management (ERM) de la Direction des Risques de Natixis, le Pôle Market and Counterparty Risk Modelling est en charge de la spécification et du développement des modèles de risques et les modèles de pricing utilisés dans les système de mesuresde risques de marché et de liquidité et de risque de contrepartie sur opérations de marché. Plus précisément, les principales missions du Pôle sont :

• Assurer le maintien de l'existant et les mises à niveau nécessaires du moteur de VaR, CVA VaR existant et du dispositif des stress tests
• Définir et spécifier les fonctions de valorisation risque à intégrer dans les différents outils de mesure de risques de la direction des risques
• Dans le cadre de l'homologation FRTB, définir la méthodologiedu nouveau modèle de VaR historique
• Etre support quantitatif pour la directions des risk sur les de modèles de risque de marché et de pricing;
• Définir les méthodologies de traitement des données et de calibration des chocs associés aux facteurs de rique
• Assurer une veille réglementaire et l'implémenter les normes méthodologiques sous-jacentes à la réglementation bancaire

En collaboration avec votre tuteur vos missions principales seront :

• Effectuer un état de l'art sur les différens algorithmes de machine learning (en particulier : Deep Neural Nets, Chebyshev Tensors, Gaussian Process).
• Effectuer une veille technologique relative aux différentes métriques de calcul des risques (VaR, Expected Shortfall, CVA VaR, …)
• Etudier le cas des modèles de pricing des dérivés de taux dans le cadre du mesure de risque d'un portefeuille de swaptions Bermudas : Plus précisément, un modèle du type LGM 1F est déjà implémenté pour le pricing et le risk-Management des Bermudas. L'objectif est de capitaliser sur ce travail pour les différentes applications envisagées dans le cadre de ce stage.
• Appliquer les algorithmes de machine learning pour le calcul des métriques de mesure de risque d'un portefeuille de swaptions europééenes et de swaptions Bermudas.

Le but du projet de stage est d'examiner comment certaines méthodes numériques, lorsqu'elles sont appliquées de manière réfléchie, en tenant compte des caractéristiques spécifiques des calculs qu'on souhaite améliorer, peuvent créer des améliorations informatiques substantielles. Plus précisément, des approches nouvelles de machine learning peuvent être explorées pour apporter des solutions des problématiques de finance quantitative et de mesure de risque au sein d'institutions financières. Plus précisément, un bon nombre des problèmes de calcul rencontrés par les banques résultent du fait qu'elles doivent évaluer une fonction donnée (pricer) un grand nombre de fois sous des entrées (seulement légèrement) différentes, ainsi que du fait que ces fonctions sont coûteuses à calculer. Des exemples de ces fonctions sont les fonctions de pricing des dérivés qui doivent être évaluées de plusieurs centaines à des millions de fois dans les calculs de risque. D'un point de vue informatique, ces calculs ont tendance à être très difficile (voire parfois impossible) pour le calcul des métriques de risque. L'une des missions de stage est de tirer parti des spécificités du calcul du risque afin de pouvoir générer une réplique très précise et rapide à calculer de la fonction de pricing. Pour ce faire, le(ou la) stagiaire explorera les techniques de machine learning pour la mesure de risque de marché et de contrepartie sur opérations de marché pour un portefeuille de trading.

#FinanceTransformative

En tant que Top Employer, nous plaçons nos collaborateurs au centre de nos attentions. Des dispositifs de mobilité interne, développement de carrière et de formation vous permettent de grandir et de vous épanouir tout au long de votre parcours.

Vous évoluez dans un environnement de travail inclusif et favorisant le collaboratif qui vous donnera toutes les chances de réussir cette nouvelle mission.

Vous avez également la possibilité de vous engager en faveur de la société et de causes qui vous tiennent à cœur via notre fondation d'entreprise.

Vous bénéficiez d'une indemnité de stage en fonction de votre formation et de votre niveau d'études, également d'un remboursement de votre titre de transport à hauteur de 60 %, d'un jour d'absence autorisé payé pour chaque mois travaillé et de l'accès au restaurant de l'entreprise.

Étudiant de niveau BAC +5, vous préparez un diplôme universitaire, d'école de commerce ou d'école d'ingénieur, avec une spécialisation en informatique et financière.

Vous maitrisez des langages C++, C#, R, SQL et VBA/Excel et compétences en data science sont un plus.

Vous avez connaissance des produits financiers de base et de culture générale dans le domaine de la mesure et la gestion des risques de marché

Vous êtes autonomie, esprit d'initiative, et force de proposition.

And last but not least, you are perfectly fluent in English.

Vous serez contacté par l'un de nos recruteurs avant de rencontrer nos experts métier.
Un moment d'échange idéal pour mettre en avant votre personnalité ainsi que votre projet.